Boa tarde a todos!

O assunto do momento tem sido o IPO do BB Seguridade, empresa de seguros do grupo do Banco do Brasil. Com uma oferta gigantesca que pode chegar até 12,15 bilhões de reais, este pode ser o maior IPO desde 2009, quando o IPO das units do Santander (SANB11) conseguiram captar um valor de R$ 13,18 bilhões.

Só pela marca da empresa e o tamanho da oferta, muita gente já vem pensando em colocar um dinheiro nessa oportunidade, mesmo que seja para flipagem (prática de vender logo no primeiro dia de negociação). Entretanto será mesmo que este tipo de negociação vale a pena?

Infelizmente é difícil dizer. Em IPOs, a grande realidade é que por falta de informações sobre a empresa para os fundamentalistas e ausência de histórico gráfico para os grafistas fica complicado se dizer se uma oportunidade será boa ou não sem que essa opinião não passe de um chute. Porém, por outro lado podemos utilizar ofertas passadas para que tenhamos alguma noção (ainda que cada caso seja um caso), de como teríamos nos saído se tivéssemos participado dos últimos IPOs, seja para flipar, ou para segurar as ações até os dias de hoje.

Portanto, preparamos uma tabela que nos ajuda a ter essa visão do mercado e chegarmos a uma conclusão. Segue abaixo:

*Não é possível considerar o preço de hoje de Raia pela junção com Drogasil.

Como se vê, boa parte de quem flipou, conseguiria colocar uma boa grana no bolso, chegando a acumular 36% de ganho bruto. Quem esperou para vender no 3º dia de negociação, conseguiria um ganho ainda maior de 54,4%! E por fim, para quem investisse a longo prazo nessas ofertas, chegaria a acumular um ganho bruto de até 400%!

Geralmente o que se observa e explica essa valorização imediata, é que em muitos IPOs os grandes players acabam entrando com intenção de se posicionar nas empresas como investidores, entretanto devido ao rateio que acontece na maioria dos casos, esses players levam menos do que desejavam, e entram comprando o restante da posição logo no primeiro dia, puxando os preços para cima.

É claro que isso tudo é muito subjetivo, uma vez que seria necessário a participação de todos os IPOs, amargando prejuízo em muitos deles tanto para flipagem, como para investimento de longo prazo. Além disso, para alcançar o retorno de 400% no longo prazo, também seria necessário possuir um capital suficiente para entrar e ficar posicionado a longo prazo em todas as ofertas.

O fato, é que o que conseguimos ver é que realmente vale a pena correr o risco não é? Portanto, para quem for investidor mais agressivo certamente vale a pena considerar entrada nesta oferta do BB Seguridade!

Bons negócios a todos!

Desde o início do projeto, o Bolsa Financeira procurou ser o sistema mais inovador para investidores do mercado de capitais. Durante um bom tempo ouvindo nossos clientes, tentando descobrir qual era a sua necessidade, chegamos a evolução dos serviços prestados com o Bolsa Financeira 2.0. É o único produto do mercado que pode ser totalmente personalizado de acordo com a sua necessidade.

Estamos no período de testes finais para lançar a ferramenta definitiva para todos os usuários e para tal, você pode ser um usuário da versão beta, e já usufruir desta fantástica ferramenta.

Critérios para ser beta user

• Ser assinante de qualquer um dos planos do Bolsa Financeira;
• Fazer um comentário identificado (preenchendo nome e email) solicitando a chave para testar o Bolsa Financeira 2.0

Fiquem atentos que logo teremos um Webinar para todos conhecerem melhor a ferramenta!

Que início de ano estamos enfrentando, meus caros!

Após 29 pregões do IBOV, passamos por apenas 12 de alta contra 17 de baixa, enquanto no DJI com a mesma quantidade de dias negociados, foram 17 fechamentos em alta. Neste início de ano, o índice brasileiro já acumula até 14/02 uma queda de -4,18% enquanto o principal índice americano já acumula alta de 8%, e como se não bastasse, o Dow Jones está muito próximo de seu topo histórico, a apenas 1,61% próximo de rompê-lo, e nosso índice fechou o pregão de ontem a 26,56% de seu maior preço alcançado em 2008.

Como se não bastasse, apesar de os índices terem uma correlação histórica muito alta, são raros os momentos que eles caminham para lados totalmente opostos. O que historicamente costuma acontecer é eles se afastarem, mas seguindo a mesma tendência. Poucas vezes aconteceram momentos de tendências tão divergentes como a imagem abaixo:

Devemos estar atentos e acompanhando estes movimentos nos próximos dias, esperando que os índices caminhem novamente conforme seu histórico.

Pelo que tudo indica, ainda teremos muitas emoções ainda no índice, infelizmente com clara tendência de baixa nos dias de hoje. E você leitor, o que espera do mercado brasileiro neste ano de 2013?

Nestes 2 primeiros dias de pregão do ano, a Bovespa já rompeu uma importante resistência, e vem mostrando claros sinais de que pode continuar com muita força neste ano! Para ficarmos sempre atentos ao mercado, e buscando os melhores investimentos, estou enviando abaixo algumas maneiras de acompanhar a evolução do mercado de qualquer lugar.

iPad: Baixe o aplicativo BF Chart (disponível na AppStore), e tenha acesso ao melhor sistema gráfico para a plataforma!

iPad, iPod e iPhone: Baixe o aplicativo Bolsa Financeira (disponível na AppStore), e tenha acesso rápido a gráficos, cotações e ao acompanhamento da sua carteira em tempo real, onde estiver!

Laptop, Computador: Acesse online o Bolsa Financeira, e opere o mercado com as melhores ferramentas disponíveis! Monte sua carteira de investimentos e acompanhe a evolução dos seus investimentos!

Se 2013 vai ser o ano da Bolsa de Valores, nós só vamos saber quando este ano chegar ao seu final, portanto acompanhe o mercado e tome suas decisões com as melhores ferramentas disponíveis!

Um grande abraço e excelente 2013.

Existem muitas discussões, de pessoas fiéis as suas estratégias, que acham que a deles sempre é melhor, seja estratégias de day trade, swing trade, position, trend following ou Buy and Hold. Pessoalmente, acredito que cada pessoa pode montar sua estratégia, e ganhar muito dinheiro com ela. Em meus estudos, cheguei a conclusão de que não existe a estratégia de sucesso. Existe sim o investidor de sucesso, aquele que consegue pegar uma estratégia, adaptar ao seu modelo e começar a comprar e vender ações.

O Warren Buffett por exemplo, construiu sua fortuna comprando primeiro ações, e depois empresas completas quando ele, por sua estratégia fundamentalista via que a ação estava sendo negociada abaixo de seu valor real de mercado. Ele sempre procurava comprar bagatelas, e receber dividendos.

Já George Soros, ficou muito conhecido por carregar posições extremamente alavancadas, e acompanhar as suas posições, decidindo quando encerrar ou continuar. Em 1992 ele quebrou a libra esterlina com uma aposta de US$ 10 bilhões. Segundo Soros, neste investimento, o risco máximo era de 4%.

Jesse Livermore, foi um outro grande exemplo de pessoa que construiu fortunas (isso mesmo, no plural), na Bolsa de Valores, por 4 vezes chegou a ter fortunas com mais de 1 milhão, e depois perdeu tudo, sendo que na crise de 1929, operando vendido, chegou a 100 milhões de dólares.

Estes são alguns exemplos de pessoas que começaram do nada, e construíram fortunas na Bolsa de Valores. Existem diversos outros exemplos, que talvez você conheça. O que todas estas pessoas tem em comum? Elas tem em comum, que não seguem na externo, seguem somente suas análises e suas projeções. Como bem disse Livermore, no seu livro Reminiscências de um Especulador Financeiro:

Se comprar ações seguindo o conselho de Smith, deverei vender estas mesmas ações também através do seu conselho. Estarei dependendo dele. Suponha que Smith viajou nas férias, e que chegou a hora de vender. Não, ninguém pode ganhar dinheiro grande baseado nos palpites de outra pessoa. Sei, por experiência própria, que ninguém pode me dar informações um uma série de conselhos que me farão ganhar mais dinheiro do que se eu agisse por meus próprios julgamentos.

Existem milhares de estratégias operacionais dentro de cada categoria destas citadas acima. O que todo investidor deve fazer é adequar seu perfil operacional com uma estratégia com que ele se sinta confortável, lembrando sempre que o mais importante é ter uma relação risco x retorno sempre maior que 1. Existem milhares de maneiras de ganhar dinheiro na Bolsa de Valores, mas existem muito mais maneiras de perder dinheiro.

Baseado nisso, nós devemos montar nossa estratégia operacional, e se formos utilizar de estratégias que utilizam gráficos, devemos utilizar a tecnologia a nosso favor, porque assim poderemos aumentar nossa rentabilidade com menos tempo de estudo do mercado.

E você, quais estratégias tem utilizado para investir na Bolsa de Valores?

Recentemente comecei a ler o livro Reminiscências de um especulador financeiro, que narra a história de Jesse Livermoore, um especulador que construiu por 4 vezes fortunas milionárias, tudo na Bolsa de Valores. Li algumas coisas interessantes sobre o que hoje chamamos de suporte e resistência, e podemos desenhar estes pontos nos gráficos, é tudo mais fácil. Na época dele, as cotações eram recebidas por fita de cotação, e os pontos de suporte e resistência eram bem mais complicados de serem encontrados.

Leitura da fita de cotações. (Corbis) – Fonte.

Leremos o trecho abaixo:

“Vamos dizer, por exemplo, que o mercado, como usualmente faz nestes intervalos entre os movimentos, flutue dentro de um limite de dez pontos; subindo até 130 e descendo até 120 (…) Eventualmente, alguma coisa acontece, aumentando o poder tanto da força de alta como da de baixa, e o ponto de maior resistência move-se para cima ou para baixo – ou seja, as compras a 130 ficarão, pela primeira vez, mais fortes que as vendas, ou as vendas a 120 estarão mais fortes que as compras. O preço vai quebrar a velha barreira ou limite do movimento, e continuar.”

Não dá para saber a época exata em que ele chegou a essa conclusão, mas lendo o texto acima, claramente Jesse Livermore está falando de suportes e resistências. Claro que não utilizava estes nomes para tal, mas ele fala do rompimento da barreira dos 120 ou 130, e quando isso acontecer, ocorrerá um movimento forte após este rompimento. Um outro exemplo:

Não muito tempo atrás eu estava com um grupo de amigos. Começaram a conversar a respeito do mercado de trigo. Alguns deles estavam comprados e outros vendidos.Finalmente me perguntaram o que pensava a respeito. Bem, eu tinha estudado o mercado por algum tempo. Sabia que eles não queriam nenhuma estatística ou análise de condições. Então eu disse: ”Se vocês querem ganhar algum dinheiro no mercado de trigo, posso dizer como fazê-lo.”  Todos disseram que queriam, e eu lhes disse, “Se vocês estão certos de que desejam ganhar dinheiro com trigo, somente observem. Esperem. No momento em que ultrapassar $ 1,20, comprem e farão uma boa e rápida jogada“.”Por que não comprar agora, a $ 1,14?” perguntou um do grupo.”Porque não sei ainda se vai subir, afinal.” “Então, por que comprar a $ 1,20? Parece-me um preço bastante alto.” “Você deseja arriscar cegamente com a esperança de conseguir um grande lucro, ou quer especular inteligentemente e conseguir um lucro menor, porém muito mais provável?” Todos disseram que queriam o lucro menor, porém mais certo, então eu falei: “Então façam como eu disse. Se ultrapassar $ 1,20, comprem.“

Neste trecho podemos ver exatamente como ele montava suas operações baseado em suporte e resistência. O mais interessante é que para traçar os suportes e resistências, Jesse Livermoore utilizava a fita de cotações, conforme imagem que vocês podem ver acima.

Hoje, com o advento da tecnologia não precisamos montar nossas operações baseados na fita de cotações, e nem desenhar gráficos em folhas quadriculadas. Os tempos são outros e hoje é fácil encontrar gráficos em tempo real, ou para gráfico em tempo real para iPad. Inclusive, o próprio gráfico pode traçar suporte e resistência em tempo real.

Também, no Bolsa Financeira, é possível utilizar os rastreadores para fazer busca em ações da Bovespa em tempo real, utilizando suporte e resistência.

Recentemente, o staff do Bolsa Financeira enviou um email para os usuários do portal, falando um pouco mais sobre uma estratégia bastante usada, que consiste na compra/venda através do cruzamento de duas médias móveis. No caso, Média Móvel Exponencial de 9 períodos com Média Móvel Simples de 40 períodos.

Para explicar o funcionamento do setup, foi enviada uma imagem, mostrando os pontos de compra e venda, e os percentuais obtidos com cada operação, conforme pode-se verificar abaixo.

1ª Operação -12,37% (1 a 2): Foi realizada uma operação de compra a R$ 9,46 e uma venda a R$ 8,29.
2ª Operação 16,43% (2 a 3): Foi realizada uma operação de venda a R$ 8,29 e compra a R$ 7,12.
3ª Operação 10,81% (3 a 4): Foi realizada uma operação de compra a R$ 7,12 e venda a R$ 7,89.
4ª Operação 92,44% (4 a 5): Foi realizada uma operação de venda a R$ 7,89 e compra a R$ 4,10.
5ª Operação (5 em diante)   : Somente teve o ponto de entrada, sem o ponto de saída. Não é possível verificar o lucro da operação.

Após o envio, recebemos um feedback muito positivo dos nossos usuários, com alguns questionamentos de como funciona este setup. Um deles, foi de um usuário muito especial para o Bolsa Financeira, o Marcio Noronha, que nos questionou sobre o percentual da operação vendido. Explico.

Nas operações número 2 e número 4, utilizamos o menor preço, e calculamos o percentual para o maior preço, porém a maneira correta de se calcular seria o percentual entre o maior preço, para o menor, ou seja. O máximo de lucro da operação vendido, caso o ativo chegue a R$ 0,00 é 100%.

Pensando nisso, resolvemos recalcular e corrigir o email que enviamos recentemente. Segue abaixo os cálculos corretos:

1ª Operação -12,37% (1 a 2): Foi realizada uma operação de compra a R$ 9,46 e uma venda a R$ 8,29.
2ª Operação 14,11% (2 a 3): Foi realizada uma operação de venda a R$ 8,29 e compra a R$ 7,12.
3ª Operação 10,81% (3 a 4): Foi realizada uma operação de compra a R$ 7,12 e venda a R$ 7,89.
4ª Operação 48,04% (4 a 5): Foi realizada uma operação de venda a R$ 7,89 e compra a R$ 4,10.
5ª Operação (5 em diante)   : Somente teve o ponto de entrada, sem o ponto de saída. Não é possível verificar o lucro da operação.

PS.: Lembro que este texto não tem intuito em fazer um backtest, e sim de mostrar como o setup funciona, mesmo porque, para se fazer um backtest é necessário um período gráfico maior e também mais ativos.

Fontes:

• ALUGUEL, OPERAÇÕES A TERMO E CONTA MARGEM
• Selling Short
• Proper formula to calculate gain on a short trade?
• Max Return Short Sale

Vamos ficar de olho no IBOV para os próximos dias, pois ele vem operando desde o meio do mês de Junho dentro de um canal de alta muito interessante no gráfico diário! Vamos ficar de olho nesta oportunidade!

Nos últimos dias o IBOV tem feito algumas correções até que hoje tocou a linha de tendência de alta inferior (LTA inferior).

Veja mais ações que estão operando dentro do canal de alta no Bolsa Financeira.

A partir de hoje é possível fazer seus estudos gráficos direto no iPad. O novo gráfico interativo está 100% funcional para traçar canais, linhas de tendência e suporte/resistência, tudo pelo iPad.

“O padrão web HTML5 é aberto, confiável, altamente seguro, eficiente e o melhor” – Apple

Não perca tempo, acesse o gráfico interativo agora mesmo, e deixe seu feedback em nosso fórum.

É com muita satisfação que a equipe do Bolsa Financeira disponibiliza a nova versão do portal.

Com um layout mais simples e funcional, o portal ficou muito mais rápido. E as novidades não param por aí.

Juntamente com esta versão do portal também está sendo lançada uma nova ferramenta, para o investidor acompanhar a sua carteira de investimentos, e saber como está a rentabilidade da mesma.

Não perca tempo,  acesse agora mesmo, e deixe seu feedback em nosso fórum.

Equipe trabalhando até tarde para lançar o portal